证券代码：002430 证券简称：杭氧股份 公告编号：2025-016
债券代码：127064 债券简称：杭氧转债
杭氧集团股份有限公司
对于向不特定对象刊行可调治公司债券
摊薄即期讨教、填补措施及关系主体愉快的公告
本公司及董事会全体成员保证信息透露内容的真确、准确和圆善，莫得症结记录、误
导性叙述或要紧遗漏。
杭氧集团股份有限公司（以下简称“杭氧股份”或“公司”）拟向不特定对
象刊行可调治公司债券（以下简称“本次刊行”）。笔据《国务院办公厅对于进一
步加强老本市聚集小投资者正当权益保护职责的见地》
（国办发2013110 号）以
及《对于首发及再融资、要紧钞票重组摊薄即期讨教关系事项的携带见地》（证
监会公告201531 号）等法则要求，公司就本次刊行事项对即期讨教摊薄的影响
进行了分析，并谈论本体情况提议了相应填补讨教措施，关系主体对填补讨教措
施粗略切实实验作出了愉快。具体情况如下：
一、本次刊行摊薄即期讨教对主要财务目的的影响
（一）主要假定
以下假定仅为测算本次刊行对公司每股收益的影响，不代表公司对 2024 年、
决策，投资者据此进行投资决策形成蚀本的，公司不承担补偿包袱。
关系假定如下：
（1）宏不雅经济环境、产业政策、行业发展气象、居品市集情况等方面莫得
发生要紧变化；
（2）假定本次刊行于 2025 年 6 月末实施结束，且离别假定于 2025 年 12 月
揣度，最终以深圳证券往复所刊行上市审核通过并报中国证监会注册后本体刊行
完成时辰及债券握有东说念主本体完成转股的时辰为准；
（3）假定本次刊行召募资金总数为 16.30 亿元，不斟酌刊行用度的影响。本
次刊行本体到账的召募资金范畴将笔据监管部门审核注册情况、刊行认购情况以
及刊行用度等最终笃定；
（4）公司 2024 年 1-9 月包摄于母公司鞭策的净利润与扣除格外常性损益后
包摄于母公司鞭策的净利润离别为 67,528.18 万元、62,624.24 万元，假定 2024 年
四季度保握前三季度平均利润水平，并在 2024 年全年基础上按照握平、上升 10%
和下落 10%离别测算 2025 年度包摄于母公司鞭策的净利润和扣除格外常性损益
后包摄于母公司鞭策的净利润。
（5）假定本次刊行的转股价钱为 20.84 元/股。该转股价钱为公司第八届董
事会第十九次会议召开日，即 2025 年 2 月 28 日前二十个往复日公司股票的往复
均价与前一个往复日公司股票的往复均价的孰高值。该转股价钱仅用于缱绻本次
刊行摊薄即期讨教对主要财务目的的影响，最终的运转转股价钱由董事会偏执授
权东说念主士笔据鞭策大会授权，在刊行前笔据市集气象笃定，并可能进行除权、除息
养息；
（6）未斟酌公司 2024 年度利润分派成分的影响；
（7）假定除本次刊行外，公司不会实施其他会对公司总股本发生影响或潜
在影响的活动，不斟酌其他成分导致股本发生的变化；不斟酌除竣事净利润以及
可调治公司债券（以下简称“可转债”）转股除外成分对公司净钞票的影响；
（8）不斟酌本次刊行召募资金到账后，对公司坐褥运筹帷幄、财务气象（如财
务用度、投资收益）等的影响；
（9）在瞻望公司总股本时，以拆伙 2024 年 12 月 31 日公司总股本 983,889,952
股为基础，不斟酌除本次刊行股数之外的其他成分（如老本公积转增股本、股权
激发、戒指性股票的回购刊出、解锁及稀释、可转债转股等）在 2024 年 12 月 31
日之后对股本的影响。
（二）对公司主要目的的影响
基于上述假定，公司瞻望了本次刊行摊薄即期讨教对每股收益的影响，具体
情况如下：
相貌 /2024 年 12 月 2025 年 12 月 31 2025 年 12 月 31
总股本（万股） 98,389 98,389 106,210
相貌 /2024 年 12 月 2025 年 12 月 31 2025 年 12 月 31
包摄于母公司所有这个词者的净利润
（万元）
扣除格外常性损益后包摄于母公
司所有这个词者的净利润（万元）
基本每股收益（元/股） 0.92 0.92 0.92
稀释每股收益（元/股） 0.92 0.88 0.92
扣除格外常性损益后基本每股收
益（元/股）
扣除格外常性损益后稀释每股收
益（元/股）
包摄于母公司所有这个词者的净利润
（万元）
扣除格外常性损益后包摄于母公
司所有这个词者的净利润（万元）
基本每股收益（元/股） 0.92 1.01 1.01
稀释每股收益（元/股） 0.92 0.97 1.01
扣除格外常性损益后基本每股收
益（元/股）
扣除格外常性损益后稀释每股收
益（元/股）
包摄于母公司所有这个词者的净利润
（万元）
扣除格外常性损益后包摄于母公
司所有这个词者的净利润（万元）
基本每股收益（元/股） 0.92 0.82 0.82
稀释每股收益（元/股） 0.92 0.79 0.82
扣除格外常性损益后基本每股收
益（元/股）
扣除格外常性损益后稀释每股收
益（元/股）
二、对于本次刊行摊薄即期讨教的风险教唆
本次刊行召募资金拟投资相貌将在可转债存续期内逐步为公司带来经济效
益。本次刊行完成后，可调治公司债券将来转股将使得本公司的股本范畴及净资
产范畴相应增加，由于本次刊行召募资金使用效益可能需要一定时辰才调得以体
现，本次召募资金到位后公司即期讨教存在被摊薄的风险。
另外，本次刊行设有转股价钱向下修正条目，在该条目被触发时，公司可能
请求向下修正转股价钱，导致因本次可转债转股而新增的股本总数增加，从而扩
大本次可转债转股对公司原粗拙股鞭策的潜在摊薄作用。
同期，在公司测算本次刊行对即期讨教的摊薄影响经过中，对 2024 年度、
公司粗拙股鞭策净利润的假定分析并非公司的盈利瞻望，为应酬即期讨教被摊薄
风险而制定的填补讨教具体措施未便是对公司将来利润作出保证，投资者不应据
此进行投资决策，投资者据此进行投资决策形成蚀本的，公司不承担补偿包袱。
敬请开阔投资者感性投资，并谨慎投资风险。
三、本次向不特定对象刊行可调治债券的必要性和合感性
本次向不特定对象刊行可调治公司债券召募资金投资相貌经过公司严慎论
证，拟用于工业气体相貌投资并补充流动资金，合适行业发展趋势和公司计策发
展场地，相貌的实施有益于公司气体业务的计策性布局，有益于进一步提高公司
的中枢竞争力和资金实力，有益于公司的恒久健康发展，具有充分的必要性和合
感性。具体分析详见公司同日公告的《杭氧集团股份有限公司向不特定对象刊行
可调治公司债券召募资金运用的可行性分析讨教》。
四、本次召募资金投资相貌与公司现存业务的关系及公司从事募投相貌在
东说念主员、本事、市集等方面的储备情况
（一）本次召募资金投资相貌与公司现存业务的关系
公司业务主要包括征战与工程业务、气体业务两大板块。征战与工程业务是
指联想、坐褥并销售成套空分征战、石化征战或其它关系征战，并为所销售的设
备提供工程联想和工程总包行状。气体业务现在最主要的模式是公司笔据客户需
求投资修复或收购空分相貌并负责运行不竭，按照供气合同商定为客户提供各样
气体居品，部分气体居品销往零卖市集，除此之外，还有受托不竭客户空分钞票
并提供供气行状的模式。
本次召募资金拟投资相貌中，山东杭氧气体有限公司新旧动能调治
有限包袱公司老厂区搬迁转型升级新材料相貌（一期）—空分子相貌、泽州杭氧
气体有限公司配套山西晋钢智造科技实业有限公司锻造科技产业园产能减量置
换升级革新 80000Nm3/h 空分修复相貌为公司投资新建气体相貌模式。
上述工业气体投资相貌的实施，有益于公司竣事“创建气体产业世界一流企
业”目的，弘扬公司恒久以来积蓄的空气分离征战上风，加速工业气体业务发展
步履，快速精确布局，扩大竞争上风，赋闲和晋升行业龙头地位。
补充流动资金有益于公司握续在固定钞票投资、研发、坐褥运筹帷幄等方面参加
资金；有益于公司进一步欺压财务风险，提高运筹帷幄的安全性；有益于公司减少利
息支拨，减少财务成本，促进公司运筹帷幄效益的提高。
因此，本次召募资金投资相貌与公司现存主业缜密关系，不会导致公司主营
业务及发展目的发生变化。召募资金投资相貌实施结束后，公司工业气体业务规
模将进一步扩大，竞争智商和可握续发展智商进一步提高，有益于竣事并真贵全
体鞭策的永久利益。
（二）公司从事募投相貌在东说念主员、本事、市集等方面的储备情况
公司深耕空分征战和工业气体行业多年，积蓄了普遍专科本事东说念主员，粗略迅
速充分地稳妥工业气体业务快速发展的步履；而征战制造基地专科东说念主员的培养，
也为后续业务发展提供了东说念主员储备。同期，公司防备里面东说念主才培训和晋升，建立
了四大培训体系，隐蔽公司全体职工，终点是针对不竭者的“深蓝筹划”，打造
气体板块梯队东说念主才“蓄池塘”，为公司工业气体业务的恒久发展储备了巨额东说念主才。
公司在空分征战联想制造领域代表着国内最高本事水平，居品主要性能目的
达到世界卓绝水平，领有老练的研发翻新体系和高教授的本事翻新团队，在国内
空分征战市集占有率居于首位。借助公司在征战制造领域上的上风，公司在工业
气体业务中为每一个供气有筹划单独联想、制造，使配套修复有筹划更具科学性、合
感性，使得气体产业范畴快速增长，气体运营智商连接晋升。连年来，公司加强
气体居品的研发，尤其是在电子特气、高纯气体、珍稀气体、氢动力等领域连接
取得拓展和冲突，为今后气体产业的进一步发展打下基础。
公司现在工业气体居品主要以现场供气的固定用户为依托，用户主要包括钢
铁、化工、有色金属等行业中的大中型企业，富足的工业气体居品通过槽车、气
罐等时势零卖给相近的气体需求企业。跟着行业的连接发展，公司气体业务逐步
拓展到珍稀气体、高纯气体、特种气体等领域，公司主要销售客户也愈增加元化。
经过近几年的转型升级，公司工业气体业务由小变大、由弱变强，在寰宇十多个
省、市、自治区投资修复了 60 多家气体子公司，供气范畴仍是置身于行业的前
列。工业气体行业的稠密市集、气体应用领域的连接扩大以及客户群体的丰富和
多元化，为本次募投相貌的实施提供了坚实的保险。
五、公司应酬本次刊行摊薄即期讨教摄取的措施
斟酌到本次刊行对粗拙股鞭策即期讨教的摊薄，为保护鞭策利益，填补可
能导致的即期讨教减少，公司愉快将摄取多项措施保证召募资金灵验使用，防
范即期讨教被摊薄的风险，提高将来的讨教智商。具体措施如下：
（一）加强召募资金不竭，确保召募资金圭表使用
为圭表公司召募资金的使用与不竭，公司制定了《召募资金不竭轨制》，对
召募资金专户存储、使用、用途变更、不竭和监督进行了明确国法。本次召募资
金到位后，公司将严格按照关系要求存放于董事会指定的专项账户中，实时与保
荐机构、存放召募资金的买卖银行订立召募资金三方监管合同；在召募资金使用
经过中，严格实验请求和审批递次，确立台账，防卫记录召募资金支拨情况和募
集资金相貌参加情况，确保资金安全使用。
（二）加速募投相貌投资程度，尽早竣事相貌预期效益
本次召募资金投资相貌围绕公司主营业务，合适国度关系产业政策。召募资
金到位后公司将积极调配里面各项资源，加速募投相貌的投资与修复程度，实时、
高效完成募投相貌修复，争取早日达产并竣事预期效益，从而竣事并真贵鞭策的
永久利益。
（三）加速公司主营业务发展，晋升公司盈利智商
本次召募资金投资相貌经过较为严格科学的筛选和论证，并取得公司董事会
批准，合适公司计策发展场地。本次召募资金投资相貌的实施，将有助于公司进
一步晋升业务范畴和竞争力，优化业务结构，提高公司握续盈利智商。
（四）连接完善公司搞定，为公司发展提供轨制保险
公司将严格驯服《公司法》《证券法》《上市公司搞定准则》等法律、法则
及圭表性文献要求，连接完善公司搞定结构，确保鞭策能充分哄骗权力，确保董
事会粗略按照法律、法则和公司国法的国法哄骗权益、作出科学、速即和严慎的
决策；确保颓靡董事粗略厚爱实验职责，切实真贵公司全体利益，尤其是中小股
东的正当权益；确保监事会粗略颓靡灵验地哄骗对董事、司理和其他高档不竭东说念主
员及公司财务的监督权和查验权，为公司发展提供轨制保险。
（五）进一步完善利润分派轨制，强化投资者讨教机制
为更好地保险全体鞭策取得合理讨教，提高利润分派决策的透明度和可操作
性，公司已制定《将来三年鞭策讨教霸术（2024 年-2026 年）》。公司将按照法
律法则、《公司国法》《将来三年鞭策讨教霸术（2024 年-2026 年）》的要求，
在合适利润分派条件的情况下，积极推动对鞭策的利润分派，灵验真贵和增加对
鞭策的讨教。
公司制定的上述填补讨教措施未便是公司对将来利润作出保证，投资者不应
据此进行投资决策；投资者据此进行投资决策形成蚀本的，公司不承担补偿包袱。
六、关系主体对填补讨教措施粗略切实实验作出的愉快
（一）董事、高档不竭东说念主员作出的愉快
为使本次刊行填补即期讨教措施粗略得到切实实验，公司全体董事、高档管
理东说念主员愉快如下：
用其他时势挫伤公司利益。
实行情况相挂钩。
将与公司填补讨教措施的实行情况相挂钩。
出对于上市公司填补被摊薄即期讨教措施的其他新的监管国法，且上述愉快不成
欢快该等国法时，本东说念主愉快届时将按照最新国法出具补充愉快。
的任何关系填补即期讨教措施的愉快，若本东说念主违抗该等愉快并给公司或者投资者
形成蚀本的，本东说念主孤高照章承担对公司或者投资者的补偿包袱及接管监管机构的
相应处罚。
（二）控股鞭策作出的愉快
为使本次刊行填补即期讨教措施粗略得到切实实验，公司控股鞭策作出如下
愉快：
出对于上市公司填补被摊薄即期讨教措施的其他新的监管国法，且上述愉快不成
欢快该等国法时，本公司愉快届时将按照最新国法出具补充愉快。
作出的任何关系填补讨教措施的愉快，若本公司违抗该等愉快并给上市公司或者
投资者形成蚀本的，本公司孤高照章承担对杭氧股份或者投资者的补偿包袱。
特此公告。
杭氧集团股份有限公司董事会
